Boj za Addiko: NLB je premaknila rok in znižala prag

Avstrijska komisija za prevzeme je 13. julija 2026 odobrila spremembe ponudbe NLB.

NLB je napovedala, da namerava znižati minimalni prag sprejemljivosti v svoji prostovoljni javni ponudbi, da bi pridobila nadzor nad Addiko Bank s 75 odstotkov na več kot 50 odstotkov in podaljšala obdobje sprejemanja v skladu z zakonskimi zahtevami.

Spremenjeni memorandum o ponudbi bo objavljen v petek, 17. julija 2026. Prag sprejemanja se bo zmanjšal na 50 odstotkov plus ena delnica, kar ustreza 9.750.001 delnic Addika. Poleg tega bo obdobje sprejetja podaljšano do srede, 29. julija 2026.

Po podaljšanju obdobja sprejetja bodo imeli delničarji, ki so že sprejeli konkurenčno ponudbo, pravico, da umaknejo svoje zaveze do četrtka, 23. julija 2026, in ponudijo svoje delnice v ponudbi NLB. To je še posebej pomembno glede na to, da je ATC priznal, da je NLB ponudba izboljšanje obstoječe ponudbe in sicer ne bi dovolil podaljšanja obdobja sprejetja.

NLB zato izrecno poziva vseh 51 odstotkov delničarjev RBI, naj ponovno prijavijo ponudbo NLB, ki predstavlja več kot 100 milijonov evrov dodatnih provizij za to skupino delničarjev v primerjavi s konkurenčno ponudbo RBI (približno 365 milijonov evrov v NLB v primerjavi s približno 262 milijoni evrov v RBI).

Podpora delničarjev blizu ključnega praga

Po uradni objavi z dne 14. julija je Raiffeisen Bank International do 13. julija prejela izjave o sprejemu za skupno 9.890.151 delnic banke Addiko. To predstavlja 51,28 odstotka vseh delnic, ki so predmet ponudbe, s čimer se približujejo minimalnemu pragu ICB za sprejetje 55 odstotkov, ki ga je pred kratkim znižal, da bi povečal možnosti za uspeh transakcije.

Pomemben del te podpore prihaja iz srbske skupine Alta, ki ima v lasti 1.878.167 delnic ali 9,63 odstotka deleža v Addiko Bank in ki se je odločila sprejeti ponudbo avstrijske banke. ICB je tudi poudaril, da kljub pravni možnosti za umik sprejetja po tem, ko se je konkurenčna ponudba izboljšala, do zdaj niso prejeli nobenih izjav o umiku.

"Ponudba NLB je zdaj boljša in finančno tako v smislu pragov sprejemljivosti v primerjavi s konkurenčno ponudbo RBI. Znižanje najnižjega pragu se je začelo tudi na predlog številnih delničarjev, ki imajo velik interes za sodelovanje v ponudbi NLB in za katere znižani prag znatno zmanjša tveganje izvršitve. Cena delnice v višini 37 evrov na delnico Addika na podlagi dividend predstavlja premijo v višini 39,6 odstotka v primerjavi s konkurenčno ponudbo z jasnim in preglednim najvišjim plačilom za vse delničarje in brez pogojnih plačil. Poleg tega je ponudba NLB že prejela odobritev za združitev v Srbiji, Avstriji in Severni Makedoniji," so v izjavi, objavljeni na spletni strani Ljubljanske borze, zapisali v NLB.

Težo tega zanimivega boja si lahko preberete tukaj. Prihodnji dnevi bodo pokazali, kdo bo zmagal v enem najbolj zanimivih prevzemov v regionalnem bančnem sektorju v zadnjih letih.