Pomanjkanje pomnilnikov za umetno inteligenco se bo poznalo v vaši denarnici

Ena od bolj zoprnih značilnosti razcveta umetne inteligence je, da moramo zanjo plačevati vsi, ne glede na to, ali jo uporabljamo ali ne. Nekateri to občutijo v obliki vse višjih računov za komunalne storitve, saj podatkovni centri obremenjujejo omrežja. Še številčnejše pa bomo izkusili rast cen skoraj vseh elektronskih izdelkov, ki vam pridejo na pamet: prenosnikov, pametnih telefonov, televizorjev – morda celo avtomobilov.

Razlog za to je težko globalno pomanjkanje pomnilniških čipov, ki naj bi se letos in pozneje še okrepilo. To bo tehnološko dobavno verigo ohromilo za vse, z izjemo največjih in najbogatejših sodelujočih podjetij, ki si lahko vzdrževanje prednosti tudi privoščijo. Mrzlično povpraševanje po teh ključnih sestavinah je tlakovalo pot "najdaljšemu in najbolj stabilnemu vzponu v zgodovini", je zapisal Chae Minsook, analitik pri družbi Korea Investment & Securities.

Ta količinska stiska je posledica spreminjajočih se prioritet pri teh največjih proizvajalcih pomnilnikov. Družbe SK Hynix, Micron Technology in Samsung Electronics, ki skupaj pokrivajo več kot 90 odstotkov svetovne proizvodnje pomnilnikov z dinamičnim naključnim dostopom (DRAM), so svoje moči preusmerile v izdelavo pomnilnika z visokopasovno širino (HBM), ki je potreben za čipe z UI, pri tem pa so si zagotovile še bistveno bolj dobičkonosne marže. Podjetje za analize Counterpoint Research je trg na področju umetne inteligence opisal kot "hiper-bikovsega" in izpostavil ceno pomnilnika vrste 64GB RDIMM, ki se uporablja v strežnikih; ta je »z 255 ameriških dolarjev v tretjem četrtletju 2025 skočila na 450 v četrtem četrtletju 2025, s ciljem, da do marca 2026 doseže ceno 700 ameriških dolarjev.«

Ta mesec je Samsung poročal o potrojitvi četrtletnega dobička, za kar je poskrbelo strmo naraščanje cen pomnilnikov. Korejski velikan je hkrati tik pred sklenitvijo obsežnega dogovora za dobavo pomnilnikov družbi Nvidia. Povpraševanje pa ponudbo močno presega: iz vodilne družbe SK Hynix sporočajo, da so svojo proizvodnjo pomnilnikov za leto 2026 že razprodali. Analitiki iz družbe Capital Securities napovedujejo, da bo to pomanjkanje kapacitet spomina trajalo vse do leta 2027. 

Depositphotos

 

Prerazporeditev virov pomeni, da je količina pomnilnikov, ki jih najdemo v drugih tehnoloških izdelkih, zdaj izjemno omejena, kar lahko na lastni koži izkusite, ko boste naslednjič poskušali kupiti nov potrošni tehnološki izdelek. "To je igra z ničelno vsoto," so opazili analitiki iz družbe IDC. "Vsak kos pogače, ki se dodeli pomnilniku HBM za Nvidijin čip GPU, je kos, ki se posledično odvzame pametnemu telefonu ali prenosniku."

Učinki bodo imeli pri tehnoloških podjetjih, ki so izpostavljena pritiskom na cenovne stroške pomnilnikov, znatne posledice na donosih. V družbi Intel, ki proizvaja procesorje za večino prodanih računalnikov po svetu, so v četrtek opozorili, da bi lahko pomanjkanje pomnilnikov "letos omejilo naše prihodkovne priložnosti". "Manjši igralci na trgu mrzlično iščejo pomnilnike," je dejal njihov izvršni direktor Lip-Bu Tan, to pa je vplivalo na njihovo sposobnost dokončanja proizvodnje izdelkov s čipi družbe Intel.

Vodilni proizvajalci naprav si to pomanjkanje prizadevajo omiliti, a tudi tisti, ki ustvarjajo zaloge najbolj zagrizeno, tega ne morejo početi v nedogled. Lenovo, največji proizvajalec osebnih računalnikov na svetu, je shranil približno 50 odstotkov več pomnilnikov kot običajno, kot je za Bloomberg povedal njihov glavni finančni direktor, a je hkrati dodal, da bo podjetje v letu 2026 moralo poiskati ravnotežje med ceno in razpoložljivostjo. Samsung ima prednost, saj lahko čipe za lastne potrebe izdeluje sam, vendar je predsednik družbe Wonjin Lee priznal, da bodo dosegli točko, ko bodo morali dejansko razmisliti o preoblikovanju cen izdelkov.

Visoke cene njihovih izdelkov in dolgoročne dobavne pogodbe družbi Apple zagotavljajo določeno mero odpornosti. A David Vogt, analitik pri družbi UBS, je opozoril, da "tveganje vendarle narašča za junijsko in septembrsko četrtletje, ko poskoči proizvodnja naslednje generacije iPhonov, to pa vpliva na stroške in marže".

Ocene Bloomberga Intelligence kažejo, da bi cene osebnih računalnikov lahko narasle tudi do 20 odstotkov. Podobna usoda lahko doleti tudi pametne telefone, kot je povedal analitik Francisco Jeronimo iz družbe IDC, in sicer z nesorazmernim vplivom na cenejše modele, ki bodo postali dražji in manj zmogljivi. Kitajski proizvajalci pametnih telefonov, ki tvorijo podporni steber trga s cenovno ugodnimi androidi, po poročanju časopisa South China Morning Post "zastavljene cilje pošiljk za leto 2026 znižujejo za več deset milijonov enot". Na splošno pri družbi IDC napovedujejo upad svetovnega trga pametnih telefonov in osebnih računalnikov. 

Poleg tega so analitiki družbe UBS opozorili, da bi lahko v drugem četrtletju škodo utrpela tudi proizvodnja avtomobilov, saj se bodo cene pomnilniških čipov, ki se uporabljajo v avtomobilih, podvojile.

Najbolj očitna rešitev za primanjkljaj polnilnikov je povečanje proizvodnje. Prizadevanja za to so že v polnem teku, vendar bo trajalo še nekaj časa, preden bodo okrepljene zmogljivosti začele učinkovati. Družba Micron, na primer, se je oprla na sredstva iz Bidnovega zakona o čipih in z njimi zgradila nov objekt v Idahu, vendar ta ne bo zaživel vse do leta 2027. Obljubljena naložba podjetja v vrednosti 200 milijard dolarjev v ZDA je načrtovana v časovnem okvirju, ki ga je najbolje izraziti v desetletjih. Micron je podpisal tudi pismo o nameri nakupa obrata za izdelavo čipov na Tajvanu za 1,8 milijarde dolarjev, od tega posla pa si v drugi polovici prihodnjega leta obetajo "znatne" rezultate, kot poroča Bloomberg. V družbi Counterpoint Research so napovedali, da se bo proizvodnja pomnilnikov DRAM v letu 2026 povečala za 24 odstotkov v primerjavi z lansko proizvodnjo, kar je precej manj od povpraševanja.

Medtem ko čakamo na vse te rezultate, pa trg rabljene tehnologije že cveti. Iz podjetja Computer Overhauls s sedežem v New Yorku, ki se ukvarja s prodajo rabljenih računalniških izdelkov, so sporočili, da beležijo neprimerljivo rast vrednosti pomnilnikov DRAM, torej komponent, ki so pri razstavljanju starih računalnikov za dele pogosto romale med staro šaro. "Nismo jim posvečali pretirane pozornosti, saj je bila njihova vrednost razmeroma minimalna," je dejal Adam Sanderson, ustanovitelj trgovine. "Danes smo 16-gigabajtni komplet prodali za 160 dolarjev; pred približno letom dni cena zagotovo še zdaleč ne bi bila tako visoka."

V kalifornijskem podjetju za recikliranje stare opreme podatkovnih centrov Big Data Supply so mi povedali, da so njihovi januarski posli narasli za 300 odstotkov, predvsem zaradi vedno večje mikavnosti pomnilnikov iz druge roke. "Ob številu prejetih povpraševanj temu kar ni videti konca," je dejal Brian Musil, izvršni direktor podjetja.

To, da "nečemu kar ni videti konca," lahko med pozornimi opazovalci industrije pogosto slišimo. Najbolje bi bilo, da bi se potrošniki že zdaj lotili večjih nakupov tehnologije, saj se zdi, da se bodo cene močno zvišale na vseh področjih. Do nadaljnjega bo razcvet umetne inteligence povsem pometel z našimi pričakovanji, da bo tehnologija s časom postajala cenejša in zmogljivejša. Pomanjkanje pomnilnikov je le še en način, kako potrošniki prevzemajo del bremena, ki jim ga velikani umetne inteligence nalagajo s hitenjem svojim ambicijam naproti.